James Brown ha scritto musica e testo di «Papa's Got a Brand New Bag». Brown e The Famous Flames lo registrarono nel febbraio 1965 presso gli Arthur Smith Studios di Charlotte, nella Carolina del Nord, in un'unica take, e nel giugno 1965 King lo pubblicò come singolo in due parti (Part I e Part II, King 5999). Raggiunse l'ottavo posto della Billboard Hot 100, la prima top ten di Brown in quella classifica, e fu per otto settimane al primo posto della classifica R&B. Il brano gli valse il suo primo Grammy, per la categoria Best Rhythm & Blues Recording, e Part I è entrata nella Grammy Hall of Fame nel 1999.
Il brano riunisce le innovazioni ritmiche di «I've Got Money» e «Out of Sight» ed è considerato determinante nella nascita del funk come stile distinto. L'accento cade sul primo movimento di ogni battuta, il cosiddetto «on the One», su uno sfondo dominato dai fiati, una ritmica in primo piano e un riff di chitarra elettrica. È la prima registrazione di Brown con il chitarrista Jimmy Nolen. Le cover includono quelle di The McCoys (1965), Otis Redding (1968), Charles Wright and the Watts 103rd Street Rhythm Band (1968) e Jimmy Smith (1995, strumentale). Rolling Stone lo ha classificato al 72° posto nel 2004 e al 71° nel 2010.
